Apuração de Imposto de Renda e cadastro de Opções na planilha

Caso não haja exercício ou vencimento da opção, o imposto deve ser apurado no momento do fechamento da operação, ou seja, quando sua posição comprada ou vendida, é reduzida ou zerada.

Para cálculo do lucro, deve ser confrontado o preço médio na posição com o preço da venda, no caso de operações compradas, ou o preço de compra, no caso de operações vendidas. Como “preço” da opção, devemos sempre considerar o valor do prêmio pago ou recebido.

- Isenção

Diferentemente do mercado de ações, em que há isenção no pagamento de imposto nos meses com vendas até R$20.000,00, no mercado de opções não há nenhum tipo de isenção.

- Exercício de Opções

Quando um investidor exerce ou é exercido, deve se atentar para algumas regras específicas para esse tipo de operação.

No caso do titular de uma opção de compra, o lucro será composto pela diferença entre o valor de venda a vista do ativo exercido e o preço de exercício da opção, acrescido do valor do prêmio.

Para exemplificar, suponha que você tenha comprado uma opção ACAOJ26 pagando um prêmio de R$2,50. No dia do vencimento, você exerceu a compra do ativo ACAO4 pelo valor de R$26,00, e logo em seguida realizou a venda no mercado à vista por R$29,50. Dessa forma, seu lucro será de (R$29,50 – (R$26,00 + R$2,50)), ou seja, R$1,00 por opção.

Caso o investidor não realize a venda das opções, ele deverá adicionar o ativo ACAO4 à seu estoque, considerando um preço de aquisição equivalente ao preço de exercício da opção (R$26,00) acrescido do valor do prêmio pago (R$2,50).

Para o lançador da opção, a apuração é exatamente igual, porém considerando a posição inversa. Em nosso exemplo, o lançador terá um prejuízo equivalente à R$1,00 por opção, caso tenha adquirido o ativo ACAO4 no dia em que foi exercido. Caso já tivesse o mesmo em sua posição, deverá considerar seu preço médio atual no cálculo na venda das ações através do exercício da opção.